本书是上海财经大学第二套会计系列教材的第七种，主要是为大专院校会计学业本科及专科生编写，一般可供一学年的两学期教学之用。教学中，本书内容可以全部讲授，也可选择其中主要章节讲授。同时，本书也可供财经院校教师、经济管理干部、其他财经专业学生和自学者参考和学习之用。
根据财务管理学科体系的特点，全书共分为六篇、二十五章和一个附录。第一篇绪论，主要介绍财务管理学科的一些基本原理和概念，及不同企业组织和金融环境对企业财务管理的影响。第二篇财务管理基础，主要论述财务管理的基本手段，如财务预测和风险分析，这些问题是学习以下筹资、投资等财务活动时的基础和出发点。考虑到资金时间价值在前面几本教材中已有涉及，故本书不作为基本章节，而作为附录，供需要的读者参考。第三篇、第四篇和第五篇是本书的骨干内容，分别讲述资金运用、资金筹措和企业收益分配及股利政策等，这是财务管理的最主要部份。最后第六篇是财务管理的专题研究，主要论述企业的开拓和重整。虽然它不是财务管理中基本业务，但在当前我国高速发展的经济形势下，它有着十分重要的现实意义。

第一篇 绪论
第一章 财务管理的目的、任务和原则
第一节 财务管理的目的
第二节 财务管理的任务
第三节 财务管理的原则
第四节 企业的财务管理体制
复习思考题
第二章 企业组织和金融环境
第一节 企业组织类别
第二节 金融环境和金融市场
第三节 企业税收制度
复习思考题
第二篇 财务管理基础
第三章 财务预测
第一节 财务预测概述
第二节 财务预测方法
第三节 财务预测的分析与评价
复习思考题
练习题
第四章 财务预算
第一节 财务预算的意义和作用
第二节 财务预算编制方法
第三节 现金预算
第四节 财务总预算的编制程序
复习思考题
练习题
第五章 财务分析
第六章 风险分析
第七章 证券资信等级评估
第三篇 资金运用
第八章 现金管理
第九章 应收帐款
第十章 存货
第十一章 固定资产
第十二章 对外投资
第十三章 长期投资规划和评价
第四篇 资金筹措
第十四章 权益资本筹资
第十五章 长期负债筹资
第十六章 租赁筹资
第十七章 无担保筹资
第十八章 有担保贷款筹资
第十九章 资金成本
第二十章 资金结构
第五篇 盈利分配
第二十一章 企业利润分配
第二十二章 股份公司盈利分配
第六篇 企业开拓与重整
第二十三章 企业兼并
第二十四章 国际财务管理
第二十五章 企业破产与重整
附录一 货币时间价值及其计算
附录二 货币时间价值复利系数表
附录三 本书主要名词简释

传统的企业财务管理理论是建立在这样的假设基础上，即企

业旨在追求投资者或股东的财富最大化。这是因为，企业是为投资

者所拥有，所以理所当然，企业要按投资者的意愿从事生产经营。

正如著名的经济学家，诺贝尔奖金获得者米尔顿·弗里德曼说过：

“企业有一个并且是唯一的社会责任：运用其自身的资源，在游戏

规则的许可范围里，从事旨在增加其利润的经营活动。”“公司唯一

特定的目标就是确保其投资者有一个长期的回报。”

现代企业制度一个最显著的特点就是企业的所有权和经营权

相分离，具体表现在企业的投资者，无论是国家还是法人、个人，都

不直接参与企业的经营，而将经营决策权授予专职的管理层。由于

投资者和管理者之间的利益来源不同，前者是税后利润的分享，而

后者利益则表现在薪金、奖金、福利以及晋升和任职期限等方面。

因此，他们各自在确定企业目标和实施目标措施的先后次序等方

面会存在某种利益冲突。对投资者来说，需要企业有一个长期的、

稳定增长的投资回报；而对管理者来说，则需要在其任期作出显著

的业绩和获得最大的收益回报。这样他们之间在对待各种经营风

险、投资风险和筹资风险上，会有各自的考虑和承受力。

由此可见，在探讨现代企业财务管理的目标问题时，还须基于

另一个假设，即企业所有权和经营权分离引致投资者和经营者利

益不一致所造成在目标决策和管理行为上存在着差别。这是企业

财务管理系统设置必须考虑的前提。

此外，在一个商品经济社会中，企业不仅仅与投资者有着利益

关系，而且还与社会中的其他主体有着利益关系，这包括企业内部

的职工、企业的客户、企业的供应商、企业的债权人以及国家的有

关政府部门，这些利益者们对企业也有不同的利益要求，既然企业

处在社会环境之中，需要对社会作出一定承诺，因此为了使企业对

社会的综合效益达到最大化，企业有必要权衡其与社会其他主体

的利益关系，这也应该成为现代企业的目标之一。

所以，从宏观的角度看，企业的目标是要合理利用稀缺的资

源，为整个社会创造财富；而从微观的角度看，企业则要令所有的

利益者都能满意，有尽可能多的回报。作为企业综合价值管理的财

务部门，要适应市场经济环境，树立新的理财思想和观念，在追求

投资者财富最大化的同时，要服从国家宏观管理并兼顾其他主体

的利益。

二、财务管理的概念

财务管理作为企业管理的一个重要组成部分，其实质就是理财，

既要理顺企业资金流转程序，确保生产经营畅顺，又要理顺各种经济

关系，确保各方面的利益要求得到满足，而实施的一系列管理活动。

具体来说，企业的财务管理的内容可归纳为以下四个方面：

（一）资金筹集

企业是以盈利为目的的经济组织，而从事生产经营的必要条

件是具有一定数量的资金。成功的业务经营要求企业获取资金并

有能力及时偿付帐款，使资金流入和流出相配合。所以财务管理部

门必须为企业筹集到足够的资金，以满足企业生产和企业拓展所

需要的资金。在社会主义市场经济不断深入发展条件下，明晰企业

产权关系，划清了企业与国家的经济关系，取消了国家向企业直接

拨款的方式，企业可以通过发行股票、债券吸收直接投资等方式筹

资，也可以采用租赁，应收帐款抵押等所谓表外筹资方式。但不同

时期不同来源的资金，其使用成本也不相同；企业如果不慎重选择

筹资方式，可能造成过多的筹资费用，而且会增加企业的风险。所

以财务管理部门在进行筹资决策时，必须对各种筹资方式的资金

成本加以比较和抉择，使一定时期的资金来源及其数量同企业的

经营需求相一致。